온라인 CFD 거래는 기초자산을 직접 소유하지 않고도 가격 변동에 따라 거래할 수 있는 방식입니다. CFD를 통해 다양한 시장에서 가격 상승 또는 하락에 대한 포지션을 취할 수 있습니다.
CFD란 무엇인가요?
CFD는 '차액결제거래(Contract for Difference)'의 약자로, 기초자산을 직접 소유하지 않고 가격 변동을 거래하는 금융 파생상품입니다. 포지션을 연 가격과 닫은 가격의 차이에 따라 손익이 결정됩니다.
CFD는 레버리지 상품이므로 실제로 사용한 증거금이 아니라 포지션 전체 가치를 기준으로 손익이 계산됩니다. 따라서 레버리지는 잠재적 수익뿐 아니라 손실도 확대할 수 있습니다.
CFD를 통해 외환, 주식, 지수, ETF, 암호화폐, 원자재 등 다양한 시장에 접근할 수 있으며, 제공되는 상품은 지역, 계좌 유형 및 거래 플랫폼에 따라 달라질 수 있습니다.
CFD는 어떻게 작동하나요?
CFD는 트레이더와 CFD 제공업체가 포지션의 개시 가격과 청산 가격의 차이를 정산하는 방식으로 거래됩니다. 트레이더는 기초자산을 직접 소유하지 않고 가격 움직임에 따라 롱 또는 숏 포지션을 취할 수 있습니다.
CFD 거래에는 매수가와 매도가 두 가지 가격이 있습니다. 시장 가격이 오를지 내릴지에 대한 전망에 따라 포지션 방향을 선택합니다.
- 매수(Long, 롱) 포지션: 기초자산 가격이 상승할 것으로 예상할 때 취하는 포지션입니다. 예를 들어 금 가격 상승을 예상하면 XAU/USD를 매수할 수 있습니다. 가격이 진입가보다 높아진 상태에서 포지션을 청산하면 이익이 발생할 수 있으며, 반대로 가격이 하락하면 손실이 발생할 수 있습니다.
- 매도(Short, 숏) 포지션: 기초자산 가격이 하락할 것으로 예상할 때 취하는 포지션입니다. 예를 들어 EUR/USD의 하락을 예상하면 해당 통화쌍을 매도할 수 있습니다. 가격이 진입가보다 낮아진 상태에서 포지션을 청산하면 이익이 발생할 수 있으며, 반대로 가격이 상승하면 손실이 발생할 수 있습니다.
CFD 거래 방법과 거래 플랫폼
CFD 거래는 일반적으로 거래 계좌 개설, 거래 플랫폼 선택, 거래할 시장과 상품 선택, 포지션 설정, 주문 관리 및 포지션 청산의 순서로 진행됩니다.
- CFD 거래 계좌 개설: 거래 계좌를 개설하고 필요한 본인 인증 절차를 완료합니다.
- 거래 플랫폼 선택: 사용할 플랫폼과 해당 플랫폼에서 제공되는 CFD 상품을 확인합니다.
- 시장 및 상품 선택: 외환, 주식, 지수, ETF, 암호화폐, 원자재 등 거래할 시장을 선택합니다.
- 포지션 설정: 가격 상승을 예상하면 롱 포지션, 하락을 예상하면 숏 포지션을 선택하고 거래 규모를 설정합니다.
- 포지션 관리: 시장 움직임과 증거금 수준을 확인하고 필요에 따라 손절매, 이익실현 주문 또는 포지션 청산을 이용합니다.
CFD 거래 플랫폼이란 무엇인가요?
CFD 거래 플랫폼은 시장 가격 확인, 차트 분석, 주문 실행 및 포지션 관리에 사용하는 소프트웨어입니다. Axi에서는 MT4, MT5 및 Axi Trading Platform과 같은 플랫폼을 통해 CFD를 거래할 수 있으며, 이용 가능한 상품은 플랫폼에 따라 다를 수 있습니다.
CFD 브로커의 주문 실행 방식
CFD 제공업체는 마켓 메이킹, STP(Straight-Through Processing), DMA(Direct Market Access), ECN 기반 방식 등 다양한 주문 실행 및 유동성 모델을 사용할 수 있습니다. 이러한 용어는 모든 제공업체에서 동일한 의미로 사용되는 것은 아니며, 주문을 실행하거나 헤지하는 방식도 다를 수 있습니다.
CFD 브로커를 비교할 때는 규제, 주문 실행 정책, 스프레드와 수수료, 슬리피지, 거래 가능한 시장 및 위험 고지 등을 함께 확인하는 것이 좋습니다.
현물 CFD와 선물 CFD의 차이는 무엇인가요?
현물(Cash) CFD는 일반적으로 현재의 현물 또는 cash 가격을 기준으로 가격이 책정되는 반면, 선물 CFD는 기초 선물 계약을 기준으로 가격이 책정됩니다. 두 경우 모두 트레이더는 CFD를 거래하며 기초자산 자체를 소유하거나 인도받지 않습니다.
현물 CFD는 일반적으로 계약 만기일이 없지만, 선물 CFD는 만기일이 정해진 선물 계약을 기준으로 하며 기준 계약이 다음 계약으로 변경될 때 롤오버가 적용될 수 있습니다.
스프레드, 금융 비용, 롤오버 및 기타 거래 비용은 상품별로 다를 수 있으므로 거래 전에 최신 상품 사양을 확인하는 것이 중요합니다.
CFD 상품 종류와 거래 가능한 시장
Axi를 통해 다양한 금융 자산을 CFD로 거래할 수 있습니다. 거래 가능한 CFD 상품을 살펴보세요.
- 외환 CFD: EUR/USD와 같은 메이저 통화쌍, EUR/GBP와 같은 마이너 통화쌍, 상대적으로 거래량이 적은 엑조틱 통화쌍 등을 거래할 수 있습니다. 실제 제공되는 통화쌍은 지역과 계좌 유형에 따라 달라질 수 있습니다.
- 주식 CFD: Amazon, Alphabet, Meta, Tesla, Apple과 같은 상장기업의 주가를 기초로 하는 CFD입니다.
- 지수 CFD: S&P 500, Germany 40, Nikkei 225 등 주요 주가지수의 가격 움직임에 노출될 수 있는 CFD입니다. 지수는 정해진 구성 종목과 산출 방법에 따라 계산됩니다.
- ETF CFD: 상장지수펀드(ETF)의 가격 움직임을 기초로 하는 CFD입니다. ETF는 지수뿐 아니라 특정 산업, 지역, 원자재 또는 투자 테마를 추종할 수 있습니다.
- 암호화폐 CFD: Bitcoin, Ethereum 등 디지털 자산의 가격 움직임을 기초로 하는 CFD입니다.
- 원자재 CFD: 원유, 구리, 천연가스, 커피, 대두, 코코아 등 다양한 원자재 시장에 대한 CFD가 제공됩니다.
- 귀금속 CFD: 금, 은, 플래티넘 등 귀금속의 가격 움직임을 거래할 수 있습니다.
- 원유 CFD: WTI와 브렌트유 등 주요 원유 시장의 가격 움직임을 거래할 수 있습니다.
CFD로 주식 거래하기
주식 CFD는 트레이더가 기초 주식을 직접 소유하지 않고 해당 주식의 가격 움직임을 거래할 수 있게 해줍니다. 예를 들어 Microsoft(MSFT) 주식 CFD는 Microsoft 주가의 움직임을 기초로 합니다.
실제 주식을 직접 매수하면 해당 기업의 지분을 소유하게 되며 일반적으로 매수 대금 전액을 지불합니다. 투자 수익은 주가 변동과, 해당되는 경우, 기업이 지급하는 배당금의 영향을 받을 수 있습니다.
주식 CFD에서는 기초 주식을 직접 소유하지 않습니다. 가격 상승을 예상하면 롱 포지션을, 가격 하락을 예상하면 숏 포지션을 취할 수 있습니다. 시장이 예상과 반대로 움직이면 어느 포지션에서도 손실이 발생할 수 있습니다.
아래 예시에 사용된 가격, 증거금 및 거래 조건은 설명을 위한 가상의 수치입니다. 실제 가격, 증거금 요건, 계약 사양 및 거래 비용은 달라질 수 있습니다.
주식 CFD 예시
Microsoft의 가격이 $401.00 / $401.30에 거래되고 있다고 가정해 보겠습니다. 트레이더는 당일 중 가격이 $415.00까지 상승할 것으로 예상하고 $401.30에 Microsoft CFD 1계약을 매수합니다.
결과 A: Microsoft 주가 상승
Microsoft 가격이 $415.00에 도달했고 트레이더가 포지션을 청산했다고 가정해 보겠습니다. $401.30에 매수한 뒤 $415.00에 청산하면 가격 차이는 $13.70입니다.
결과 B: Microsoft 주가 하락
반대로 Microsoft 가격이 하락해 $390.00에 설정한 손절매 주문에 도달했다고 가정해 보겠습니다. $401.30에 매수한 뒤 $390.00에 포지션을 청산하면 가격 차이는 $11.30의 손실 방향으로 발생합니다.
암호화폐 CFD 거래의 특징 및 예시
암호화폐 CFD를 이용하면 기초 암호화폐를 직접 보유하거나 별도의 디지털 지갑을 사용하지 않고 가격 움직임을 거래할 수 있습니다.
CFD는 레버리지 상품이므로 포지션 전체 가치를 기준으로 손익이 계산됩니다. 따라서 레버리지는 잠재적 수익뿐 아니라 손실 위험도 확대할 수 있습니다.
암호화폐 CFD 예시
Bitcoin이 $70,130(매도) / $70,160(매수)에 거래되고 있다고 가정해 보겠습니다. 트레이더는 최근 하락 이후에도 약세 흐름이 이어질 것으로 예상하고 BTC/USD가 $68,000까지 하락할 것으로 판단해 $70,130에 1랏을 매도합니다. 위험 관리를 위해 $71,000에 손절매 주문을 설정합니다.
결과 A: Bitcoin 가격 하락
Bitcoin 가격이 $68,000까지 하락하고 트레이더가 해당 가격에서 포지션을 청산하면, $70,130에 매도한 뒤 $68,000에 다시 매수한 가격 차이가 발생합니다.
결과 B: Bitcoin 가격 상승
반대로 Bitcoin 가격이 상승해 $71,000의 손절매 수준에 도달하면, 트레이더는 $70,130에 매도한 뒤 $71,000에 다시 매수하게 되며 가격 차이에 따른 손실이 발생합니다.
지수(Indices) CFD 거래란 무엇인가요?
지수는 정해진 종목 그룹의 성과를 나타내며 각 지수의 산출 방법에 따라 값이 계산됩니다. 일부 지수는 시가총액 가중 방식을 사용하고, 다른 지수는 서로 다른 산출 방식을 적용합니다.
지수 CFD를 거래하면 지수를 구성하는 개별 주식을 직접 매수하지 않고도 지수의 가격 움직임에 노출될 수 있습니다.
대표적인 주가지수에는 다음과 같은 것들이 있습니다.
- ASX 200
- DAX 40
- FTSE 100
- Nasdaq 100
- US500
- US30
- Nikkei 225
지수 CFD 예시
트레이더 A는 Amazon, Google, Nvidia, Meta, Tesla와 같은 기술주 중심의 포트폴리오를 보유하고 있습니다. 장기적으로는 기술 섹터에 대해 긍정적인 전망을 가지고 있지만, 단기적으로 큰 조정이 발생할 가능성을 우려하고 있습니다.
이러한 경우 트레이더는 NASDAQ 100을 기초로 하는 USTECH 지수 CFD에 숏 포지션을 취해 단기적인 시장 전망을 반영할 수 있습니다. 지수가 하락하면 CFD 포지션에서 이익이 발생할 수 있지만, 반대로 지수가 상승하면 CFD 포지션에서 손실이 발생할 수 있습니다.
CFD로 금 거래하기
금은 전 세계에서 널리 거래되는 귀금속 중 하나이며, 역사적으로 가치 저장 수단과 포트폴리오 분산을 위한 자산으로 활용되어 왔습니다. 다만 금 가격도 시장 상황에 따라 상승하거나 하락할 수 있습니다.
금 CFD를 이용하면 금 실물을 직접 보유하지 않고 가격 움직임을 거래할 수 있습니다. Axi에서 XAUUSD는 미국 달러 대비 금 가격을 나타내는 현물 금 CFD입니다.
금 CFD 예시
트레이더가 XAUUSD 가격이 상승할 것으로 예상해 롱 포지션을 열었다고 가정해 보겠습니다. 이후 가격이 진입가보다 높은 수준에서 포지션을 청산하면 가격 차이에 따른 이익이 발생할 수 있습니다. 반대로 가격이 하락해 진입가보다 낮은 수준에서 청산하면 손실이 발생할 수 있습니다.
실제 거래 결과는 포지션 규모, 스프레드, 금융 비용 및 기타 거래 비용의 영향을 받을 수 있습니다.
원유(Oil) CFD 거래
원유 CFD를 이용하면 원유 실물을 직접 구매하거나 인도받지 않고 WTI와 브렌트유 등 주요 원유 시장의 가격 움직임을 거래할 수 있습니다.
원유 CFD는 현물 가격이나 선물 계약을 기준으로 가격이 책정될 수 있습니다.
- 원유 현물 CFD(Oil cash CFD): 원유의 cash 또는 spot 가격을 기준으로 하는 CFD입니다. 트레이더는 실제 원유를 구매하거나 인도받지 않고 가격 움직임을 거래합니다.
- 원유 선물 CFD(Oil futures CFD): 원유 선물 계약을 기준으로 가격이 책정되는 CFD입니다. CFD를 통해 기초 선물 계약을 직접 소유하거나 원유를 실물로 인도받는 것은 아니며, 기준 계약이 만기에 가까워질 때 롤오버가 적용될 수 있습니다.
원유 CFD 예시
USOIL이 102.50 / 102.53에 거래되고 있다고 가정해 보겠습니다. 트레이더 A는 단기 거래를 선호하며 유가가 장 마감 전 102.90까지 상승할 것으로 예상해 102.53에 1계약을 매수합니다.
- 결과 A: USOIL 가격이 102.90까지 상승해 트레이더가 롱 포지션을 청산하면 상승한 가격 차이에 따라 이익이 발생할 수 있습니다.
- 결과 B: 반대로 가격이 하락해 트레이더가 102.20에서 포지션을 청산하면 하락한 가격 차이에 따라 손실이 발생합니다.
다음 날 WTI.fs가 101.25 / 101.30에 거래되고 있다고 가정해 보겠습니다. 트레이더 B는 며칠 동안 포지션을 보유하는 스윙 트레이더이며 유가가 추가로 하락할 것으로 예상해 101.25에 숏 포지션을 엽니다. 손절매 주문은 $102에, 이익실현 주문은 $98에 설정합니다.
- 결과 A: WTI.fs 가격이 하락해 $98의 이익실현 수준에 도달하면 숏 포지션에서 이익이 발생할 수 있습니다.
- 결과 B: 반대로 WTI.fs 가격이 상승해 $102의 손절매 수준에 도달하면 해당 포지션에서 손실이 발생합니다.
자주 묻는 질문
CFD는 ‘Contract for Difference’, 즉 차액결제거래를 뜻합니다. 기초자산을 직접 소유하지 않고 가격 변동에 따라 거래하는 금융 파생상품으로, 포지션의 개시 가격과 청산 가격의 차이에 따라 손익이 결정됩니다.
Milan Cutkovic
Milan Cutkovic은 외환, 지수, 원자재 및 주식 시장을 전문으로 하는 경험 많은 트레이더이자 시장 분석가입니다. 그는 재능 있는 트레이더를 발굴하고 전문성 개발을 지원하는 Axi Select 프로그램에 처음으로 선정된 트레이더 중 한 명입니다.
그는 교육용 기사, 트레이딩 eBook, 그리고 Axi 블로그에 게시되는 콘텐츠를 통해 다른 사람들이 트레이딩 실력을 향상시킬 수 있도록 돕는 데 열정을 가지고 있습니다. 그의 분석과 의견은 Yahoo Finance, Business Insider, Barron’s, CNN, Reuters, New York Post, MarketWatch 등 주요 국제 언론 매체에서 정기적으로 인용되고 소개되고 있습니다.
